打造一个“新基本盘”：运营商“扩军”专业公司

不久前，中国电信成立了天翼视联科技有限公司，在视频服务领域布下了一枚战略棋子。据了解，该公司是中国电信开展视联业务的平台型、科技型、能力型专业公司，负责关键核心技术攻关，聚焦数字政府、社会治理、智慧城市、社区乡村、数字家庭等领域，构建全国统一的新型视频服务基础设施，打造服务经济社会发展的数字化平台，建设开放合作的视联生态，推动天翼视联业务跨越式发展。

其实，天翼视联仅仅是三大运营商深耕数字经济，面向数字化交付服务成立的诸多专业公司之一。

专业公司，作为运营商第二曲线业务重要的专业化力量支撑，正在进入成长爆发期。从云计算、物联网、智能终端、服务运维，到AI算力、智慧家庭、数字媒体、行业解决方案，运营商专业公司经营范围越来越广泛、越来越精进，几乎一条产品线即是一家专业公司。专业公司的存在既提升了运营商在细分行业市场的竞争力，又成为运营商科技创新的源泉，更将成为运营商新基本盘。

据工信部，今年前三季度，三大运营商互联网数据中心、大数据、云计算、物联网等新兴业务收入达2702亿元，同比增长19.8%，在电信业务收入中占比为21.1%，拉动电信业务收入增长3.7个百分点。近年来，运营商第二曲线业务营收持续走高，已经成为运营商主营业务收入第一增长引擎。这个发展趋势将不可逆转，第二曲线业务收入占比将继续增长，有望与传统业务分庭抗礼。

那么，在运营商的体系中，专业公司扮演什么角色？专业公司为运营商数字化交付服务能力的提升提供了什么助力？

今年以来，中国电信和中国联通陆续成立了多家新专业公司，中国移动则在资本市场有所斩获。

市场监督管理相关部门资料显示，截至11月15日，中国电信成立了9家专业公司，中国联通成立了7家专业公司，而中国移动则继续推进对启明星辰股份的收购。

在中国电信成立的9家专业公司中，有5家公司是中国电信直接投资设立，有2家公司是以天翼云科技有限公司名义投资设立，另有2家公司分别以北京辰安科技股份有限公司和中电信数智科技有限公司的名义设立。这几家公司分别涉足量子信息、大健康、教育、算力、金融服务、政企云平台、数字城市等专业领域，是中国电信深耕细分市场的最新动作。

中国联通则通过联通数字科技有限公司，在重庆、贵州、天津、甘肃等7个省份设立了产业互联网公司。使联通产互公司数量增加到了19个，覆盖了19个省份。产互公司是中国联通服务当地数字经济的重要力量，而此番成立新的产互公司，体现了中国联通加强数字化交付服务能力辐射范围的最新努力。此外，中国联通与腾讯合资成立了新公司，加强CDN服务能力。

中国移动今年并未成立新专业公司，但是在资本市场动作频频。其中，最大的动作是收购启明星辰。据启明星辰公告，中移资本将以41亿元现金认购启明星辰23.08%股份，交易完成后，中移资本将成为该公司控股股东，中国移动集团将成为该公司实际控制人。启明星辰是中国移动在信息安全领域的重要供应商，如果相关交易获得中国证监会批准，那么中国移动将极大提升自身在信息安全市场的竞争力。

从今年布局专业公司的策略来看，三大运营商呈现出了较大的不同。中国电信和中国联通倾向于投资设立新企业，其中中国电信深耕垂直领域，提高专业服务能力；中国联通向横向领域延伸，意在就近服务政企客户，提升一体化服务能力。中国移动侧重于在资本市场寻找优质标的，以资本投资的形式扩大自身数字化服务能力。

尽管方式不同，但是三家企业异曲同工，目的都是要持续发力第二曲线业务，加速向新型科技企业转型。

中国电信、中国联通、中国移动是中国三大基础电信运营商，移动电话、固定电话、短信息、手机上网、固网宽带等是其传统主营业务和营收基本盘。

但随着数字经济浪潮的到来，数字化转型的市场需求越来越强烈，人工智能、云计算、大数据、物联网等新兴产业成为投资热点。与此同时，个人市场逐步饱和，带来的是营收增长乏力，与运营商之间争夺存量用户的“左手换右手”的内耗，面向数字经济新蓝海布局新业务、寻找第二增长曲线势在必行。

因此，三大运营商一方面改制整合原有业务子公司，一方面面向新市场需求成立新的专业化子公司，逐步形成了今日运营商专业公司的格局。

研究如今运营商专业公司布局，To C、To H、To B、To G全向发力是三大运营商发力数字化交付服务的主要特征。据不完全统计，三大运营商目前拥有58家一级专业公司，部分一级专业公司还投资设立了若干家二级、三级子公司，覆盖了行业信息化、互联网与信息服务、大数据、数字媒体、云服务、数字生活、AI与算力、物联网等12个领域。

从各领域所包含企业数量来看，行业信息化、互联网与信息服务、服务支撑类专业公司占比较大。特别是To B和To G领域的行业信息化类企业占比较大，如果将一级、二级、三级专业公司计算在内，则多达58家。其中，中国联通的行业信息化企业最多，达26家，占比约45%。此外，面向云服务、物联网、大数据等新兴领域的专业公司各有3家，面向AI与算力、网络信息安全的专业公司各有4家。

综合来看，在上述大部分领域，每家运营商至少设立了1家平台企业。但是，部分企业根据运营实际，部分业务和产品线仍以内部事业部的形式运作，没有成立专业公司独立运营，比如中国移动九天人工智能平台，其运营实体仍是中国移动研究院。

从实力规模来看，中国电信的云计算、中国联通的网络安全、中国移动的物联网和大数据相对较突出；而在AI算力方面，中国电信和中国移动的综合科研能力较强，均有多个通用、行业大模型发布，而且借助算力、虚拟现实等先进技术，数智人屡屡亮相海内外重要会议活动，获得行业极大关注。

谈及算力，三大运营商的智能终端类专业公司也具有较鲜明的发展特征。尤其是云手机、云电脑、家庭云主机等算力终端的商用，配合云游戏、视频、音乐等手机APP应用，成为三大运营商重点发力To C和To H市场新抓手，为运营商互联网相关业务注入了活力。

凭借十余年的持续深耕，运营商面向数字经济的新科技力量——专业公司，呈现了诸多新优势和新亮点，为运营商高扬的第二曲线提供了强劲增长动力。

随着运营商行业数字化业务布局的深入，其所面临的竞争压力也在不断增大。

与行业准入门槛较高的传统的基础电信服务市场不同，在更加开放的数字交付服务市场，运营商所要面临的竞争对手不仅仅是另外两家运营商，而是像华为、中兴通讯这样的通信设备技术服务商，和像阿里巴巴、腾讯、百度这样的互联网企业。在第二曲线市场，运营商与他们的关系已经转变为竞合关系。

尤其是在火热的人工智能、云计算、工业互联网等新兴产业，运营商所具备的优势极为有限。例如，在云计算市场，据工信部，今年前三季度，三大运营商云计算收入同比增速达35%，而与今年上半年相比，云计算收入同比增速回落3.8个百分点，而与2022年同期相比差距更加明显。运营商“三朵云”面临着营收增幅持续放缓的挑战。与此同时，阿里云、华为云、腾讯云等第三方云服务商则在政企大客户市场保持着进攻态势。据IDC，2022年上半年到2023年上半年，华为云在中国公有云IaaS市场的份额增加了1.6个百分点，力压天翼云，守住第二把交椅，阿里云市场份额下滑明显，不过仍保持了三成市场份额，大幅领先于天翼云。

在大数据市场，运营商专业公司的实力更加薄弱。IDC有关报告显示，在2022年大数据平台私有化部署市场，华为云攫取了25.1%的市场份额，遥遥领先；在大数据平台公有云服务市场，阿里云以40.5%的市场份额独占鳌头，运营商“三朵云”在上述两个市场上被归于“其他”。而在2022年中国数字政府一体化大数据管理平台市场，联通数科以2%的市场份额勉强挤进TOP8，而市场份额排在前两位的依旧是华为和阿里云。

在人工智能市场，三大运营商虽然也有一定的技术积累，但是在时下最火爆的AI通用大模型市场，与百度、阿里巴巴、科大讯飞等互联网企业相比，仍然较为薄弱。

至于在5G+行业应用市场，三大运营商依然处于持续投入、培养市场阶段，盈利压力较大。

显然，运营商专业公司的技术支撑力量还有待进一步加强，更需要时间培育。但不可否认，三大运营商的数字技术力量也正在加速蜕变。面向第二曲线市场的行业“军团”规模持续扩大，深耕垂直市场的专业公司也不断破土而出，将运营商高品质、高可靠性的服务能力，与下沉至村镇“毛细血管”的渠道支撑力量，逐渐凸显和建强，形成有别于设备技术服务提供商、互联网企业的差异化服务优势。

展开中国地图，运营商专业公司正在全国各地陆续落子、逐步点亮，从点点星火渐成燎原之势，不断做大做优做强运营商的数字新生意。

内容详见11月20日出版的《通信产业报》第38期。